Empezar a invertir a los 25 o a los 35: lo que cuestan diez años de espera

Dos personas invierten igual: 200 € al mes hasta los 65 años. Una empieza a los 25 y la otra a los 35. La primera aporta 96.000 € y la segunda 72.000 €, una cuarta parte menos. A los 65, sin embargo, la primera tiene 494.308 € y la segunda 233.891 €: 2,1 veces más.

• Empezando a los 25
• Empezando a los 35
• Empezando a los 45

65

• Empezando a los 25494.308 €
• Empezando a los 35233.891 €
• Empezando a los 45101.507 €

Rentabilidad del 7 % anual. Eje horizontal: edad.

Inicio (edad)	Años invirtiendo	Aportado	Valor a los 65	De ello, rentabilidad
25	40	96.000 €	494.308 €	81 %
35	30	72.000 €	233.891 €	69 %
45	20	48.000 €	101.507 €	53 %

Por qué el inicio es lo que más cuenta

El dinero que se invierte a los 25 crece durante 40 años; el que se invierte a los 55, solo diez. Al 7 %, una cantidad se duplica más o menos cada diez años, así que las primeras aportaciones se multiplican varias veces. Para quien empieza a los 25, la rentabilidad es el 81 % de la cantidad final. La mayor parte del dinero no la gana su trabajo, sino el tiempo.

Incluso diez años pueden bastar

Quien invirtiera solo de los 25 a los 35, 24.000 € en total, y después no añadiera nada, tendría a los 65 260.418 €. Quien empieza a los 35 e invierte 30 años aporta 72.000 € y termina con 233.891 €.

Esos primeros diez años ganan exactamente lo que pierde quien empieza diez años más tarde: 260.418 €.

Cuánto tiene que aportar quien empieza tarde

Para llegar a los mismos 494.308 € a los 65, quien empieza a los 35 tiene que aportar 423 € al mes, 2,1 veces más. Quien empieza a los 45 necesita 974 € al mes, 4,9 veces más.

Con otra rentabilidad

Cuanto mayor es la rentabilidad, más cuesta esperar. Al 7 %, empezar a los 35 cuesta el 53 % de la cantidad final. Con un 4 % es el 41 %; con un 10 %, el 63 %.

Rentabilidad anual	Empezando a los 25	Empezando a los 35	Coste de esperar
4 %	232.213 €	137.054 €	−41 %
7 %	494.308 €	233.891 €	−53 %
10 %	1.110.070 €	412.569 €	−63 %

¿Y la inflación?

Las cantidades están en dinero futuro. Si los precios subieran cada año al ritmo del objetivo del BCE, un 2 %, 494.308 € a los 65 equivaldrían a 223.868 € de hoy. Por eso conviene ir subiendo la aportación a medida que suben tus ingresos.

Qué se deduce

• Empieza, aunque sea con poco. El tiempo es la fuente de rentabilidad más barata y no se puede recuperar después.
• Empezar tarde no es motivo para rendirse. Una aportación mayor, un plazo más largo o comisiones más bajas acortan la distancia.
• La rentabilidad no está garantizada. Las acciones suben y bajan de un año a otro, y un plazo largo no elimina el riesgo de caídas; solo da tiempo para recuperarse.

Véase también: La regla del 72 · Comisión del 0,2 % o del 1,5 % al año · ¿Cuánto dinero necesitas para la independencia financiera?

Prueba tu propia aportación, rentabilidad y plazo en la calculadora de interés compuesto. También permite comparar varios escenarios a la vez.