Začít investovat ve 25, nebo v 35: kolik stojí deset let čekání

Dva lidé investují stejně: 2 000 Kč měsíčně až do 65 let. První začne ve 25 letech, druhý v 35. První tak vloží 960 000 Kč, druhý 720 000 Kč, tedy o čtvrtinu méně. V 65 letech ale bude mít první 4 943 084 Kč a druhý 2 338 905 Kč. Prvnímu vyjde 2,1× víc peněz.

• Začátek ve 25 letech
• Začátek v 35 letech
• Začátek ve 45 letech

65

• Začátek ve 25 letech4 943 084 Kč
• Začátek v 35 letech2 338 905 Kč
• Začátek ve 45 letech1 015 073 Kč

Výnos 7 % ročně. Vodorovná osa: věk.

Začátek (věk)	Let investování	Vloženo	Hodnota v 65 letech	Z toho výnos
25	40	960 000 Kč	4 943 084 Kč	81 %
35	30	720 000 Kč	2 338 905 Kč	69 %
45	20	480 000 Kč	1 015 073 Kč	53 %

Proč nejvíc záleží na začátku

Peníze vložené ve 25 letech se zhodnocují 40 let, peníze vložené v 55 jen deset. Při výnosu 7 % se částka zhruba zdvojnásobí každých deset let (viz pravidlo 72), takže nejstarší vklady za celou dobu narostou několikrát. U toho, kdo začne ve 25, tvoří výnos 81 % konečné částky. Většinu peněz tedy nevydělá jeho práce, ale čas.

I deset let investování může stačit

Kdo by investoval jen od 25 do 35 let, celkem 240 000 Kč, a pak už nic nepřidal, měl by v 65 letech 2 604 179 Kč. Kdo začne v 35 a investuje 30 let, vloží 720 000 Kč a skončí na 2 338 905 Kč.

Prvních deset let investování vydělá přesně tolik, o kolik přijde ten, kdo začne o deset let později: 2 604 179 Kč.

Kolik musí odkládat ten, kdo začne později

Aby se v 65 letech dostal na stejných 4 943 084 Kč, musí ten, kdo začne v 35, odkládat 4 227 Kč měsíčně, 2,1× víc. Kdo začne ve 45, potřebuje 9 740 Kč měsíčně, 4,9× víc.

Při jiném výnosu

Čím vyšší výnos, tím víc čekání stojí. Při 7 % přijde ten, kdo začne v 35, o 53 % konečné částky. Při výnosu 4 % je to 41 %, při 10 % 63 %.

Roční výnos	Začátek ve 25	Začátek v 35	Ztráta čekáním
4 %	2 322 128 Kč	1 370 541 Kč	−41 %
7 %	4 943 084 Kč	2 338 905 Kč	−53 %
10 %	11 100 696 Kč	4 125 687 Kč	−63 %

A co inflace

Částky v článku jsou v budoucích penězích. Pokud by ceny rostly podle cíle ČNB o 2 % ročně, odpovídalo by 4 943 084 Kč v 65 letech dnešním 2 238 675 Kč. Proto je dobré vklad postupně zvyšovat spolu s příjmem.

Co z toho plyne

• Začněte, i když je částka malá. Čas je nejlevnější zdroj výnosu a nedá se dohnat zpětně.
• Pozdní začátek není důvod to vzdát. Vyšší vklad, delší investování nebo nižší poplatky rozdíl zmenší.
• Výnos není zaručený. Akcie v jednotlivých letech kolísají a delší horizont riziko propadů nezruší, jen dává čas na zotavení.

Vlastní vklad, výnos a dobu si spočítáte v kalkulačce složeného úroku. Můžete v ní porovnat i několik scénářů vedle sebe.